2 Warren Buffett Stocks That Are Screaming Buys Right Now

2 Warren Buffett Stocks That Are Screaming Buys Right Now

 

Key Points

Berkshire Hathaway owns dozens of stocks, many of which are selected by Warren Buffett himself.

Capital One is trading for a discount-to-book value and has some interesting growth catalysts in the years ahead.

Amazon.com isn't exactly a cheap stock, but its business keeps growing, and profit growth has been impressive.

 

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Berkshire Hathaway owns dozens of stocks, but these two look like especially strong buys right now.

 

There are roughly four dozen stocks in the massive portfolio of Berkshire Hathaway (BRK.A -1.17%) (BRK.B -1.27%), and to be fair, there's a solid investment case to be made for most of them. However, one of Berkshire's bank stocks and one of its megacap tech holdings look especially attractive at their current prices. Which of these two stocks owned by the Warren Buffett-led conglomerate is the better fit for you?

 

A highly profitable bank with a bright future

Capital One Financial (COF -1.11%) is one of Berkshire's smaller bank stock holdings, with a stake of 2.6% of the bank worth "only" $1.6 billion. But for long-term investors, Capital One looks like a tremendous value and has some interesting growth opportunities in the future.

 

Capital One is best known for its credit card business, and for good reason. Credit cards make up more than half of Capital One's total-loan portfolio, and because of the high-interest nature of the credit card industry, this allows Capital One to produce a 6.7% net-interest margin, more than double what most other large U.S. banks typically report. There is plenty of cash in reserves to cover expected losses, and while Capital One's net charge-off rate has increased significantly over the past year, it has stabilized over the past couple of quarters and is at a reasonable level.

 

There are two other big reasons why I'm bullish on Capital One. First, lower interest rates could be a major catalyst, as they would significantly reduce Capital One's deposit costs. Capital One is one of the few branch-based banks that offers online-like interest rates on deposit accounts, so this could be a big tailwind.

지금 당장 매수를 외치는 워렌 버핏 주식 2개

 

핵심 요점

버크셔 해서웨이는 수십 개의 주식을 소유하고 있으며, 그 중 많은 주식은 워렌 버핏이 직접 선정했습니다.

Capital One은 장부 가치 대비 할인된 가격으로 거래되고 있으며 앞으로 몇 년 동안 흥미로운 성장 촉매가 있습니다.

Amazon.com은 정확히 저렴한 주식은 아니지만 사업은 계속 성장하고 있으며 이익 성장은 인상적입니다.

 

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버크셔 해서웨이는 수십 개의 주식을 소유하고 있지만, 이 두 가지는 지금 특히 강력한 매수로 보입니다.

 

버크셔 해서웨이(BRK.A -1.17%)(BRK.B -1.27%)의 거대한 포트폴리오에는 약 40개의 주식이 있으며, 공정하게 말하면 대부분에 대한 확실한 투자 사례가 있습니다. 그러나 버크셔의 은행 주식 중 하나와 거대 자본 기술 보유 주식 중 하나는 현재 가격으로 특히 매력적으로 보입니다. 워렌 버핏이 이끄는 대기업이 소유한 이 두 주식 중 어느 것이 당신에게 더 잘 맞을까요?

 

밝은 미래를 가진 수익성 높은 은행

Capital One Financial(COF -1.11%)은 버크셔의 소규모 은행 주식 보유 중 하나로, 은행 지분의 2.6%를 "겨우" 16억 달러의 가치가 있습니다. 하지만 장기 투자자에게 Capital One은 엄청난 가치로 보이며 미래에 흥미로운 성장 기회가 있습니다.

 

Capital One은 신용카드 사업으로 가장 잘 알려져 있으며 그럴 만한 이유가 있습니다. 신용카드는 Capital One의 총 대출 포트폴리오의 절반 이상을 차지하며, 신용카드 산업의 고금리 특성으로 인해 Capital One은 대부분의 다른 대형 미국 은행이 일반적으로 보고하는 것보다 두 배 이상인 6.7%의 순이자 마진을 낼 수 있습니다. 예상 손실을 충당할 만큼의 현금이 준비금에 충분히 있고, Capital One의 순 차감율이 작년에 상당히 증가했지만, 지난 몇 분기 동안 안정화되었고 합리적인 수준입니다.

 

제가 Capital One에 대해 강세를 보이는 데에는 두 가지 다른 큰 이유가 있습니다. 첫째, 낮은 이자율은 Capital One의 예금 비용을 상당히 줄일 수 있기 때문에 주요 촉매가 될 수 있습니다. Capital One은 예금 계좌에 온라인과 같은 이자율을 제공하는 몇 안 되는 지점 기반 은행 중 하나이므로 이는 큰 추진력이 될 수 있습니다.

 

There's also the pending acquisition of Discover Financial Services (DFS -1.27%), which would not only dramatically increase the size of Capital One's credit card business but would give Capital One its own payment network, creating all sorts of interesting long-term possibilities.

 

After a recent pullback, Capital One trades for about 12% below its recent high and for more than 10% below its book value. To be fair, there are some legitimate risks involved with such a credit card-heavy banking business. But the risk-reward dynamics look very attractive right now, especially if the bank can successfully complete the Discover merger.

 

Strong growth and an attractive price

Amazon.com (AMZN 2.77%) has pulled back by more than 10% from its recent highs despite strong growth momentum and improving profitability throughout its business.

 

In the second quarter of 2024, Amazon reported net-sales growth of 11% year over year. But due to CEO Andy Jassy's focus on efficiency, operating income soared by a staggering 91%. Net income doubled year over year, and there was a big improvement in all three of Amazon's business segments (U.S. sales, international sales, and Amazon Web Services, or AWS).

 

Don't make the mistake of thinking that Amazon doesn't still have tons of room to grow. The industry-leading AWS business should have a long-tailed growth opportunity, as the cloud-computing industry is expected to more than triple in size by 2032. In fact, with 19% year-over-year sales growth, it is the fastest-growing part of Amazon's business, and it is also far more profitable than the e-commerce side.

 

International growth is another big potential growth area, as Amazon.com doesn't have nearly the dominant presence it has in the U.S. in many of its key international markets.

 

Which Buffett stock is right for you?

Both stocks look attractive at their current valuations, and both have exciting long-term growth opportunities. Both certainly have their risk factors, and while I don't think investors will go wrong with either, Capital One looks like a value investor's dream right now, while Amazon is a growth stock with rapidly increasing bottom-line profitability.

Discover Financial Services(DFS -1.27%)의 인수도 진행 중인데, 이는 Capital One의 신용카드 사업 규모를 극적으로 늘릴 뿐만 아니라 Capital One에 자체 결제 네트워크를 제공하여 모든 종류의 흥미로운 장기적 가능성을 창출할 것입니다.

 

최근 하락 후 Capital One은 최근 최고가보다 약 12% 낮은 가격에 거래되고 있으며 장부 가치보다 10% 이상 낮은 가격에 거래되고 있습니다. 공평하게 말해서, 신용카드 중심의 은행 사업에는 합법적인 위험이 따릅니다. 하지만 현재 위험 대비 수익 역학은 매우 매력적으로 보입니다. 특히 은행이 Discover 합병을 성공적으로 완료할 수 있다면 더욱 그렇습니다.

 

강력한 성장과 매력적인 가격

Amazon.com(AMZN 2.77%)은 강력한 성장 모멘텀과 사업 전반에 걸친 수익성 개선에도 불구하고 최근 최고가에서 10% 이상 하락했습니다.

 

2024년 2분기에 Amazon은 전년 대비 11%의 순매출 성장을 보고했습니다. 하지만 CEO인 앤디 재시가 효율성에 집중한 덕분에 영업 이익이 무려 91%나 급증했습니다. 순이익은 전년 대비 두 배로 늘었고 Amazon의 세 가지 사업 부문(미국 매출, 해외 매출, Amazon Web Services 또는 AWS) 모두에서 큰 개선이 있었습니다.

 

Amazon이 여전히 성장할 여지가 많지 않다고 생각하는 실수를 저지르지 마세요. 업계를 선도하는 AWS 사업은 클라우드 컴퓨팅 산업이 2032년까지 규모가 3배 이상 커질 것으로 예상됨에 따라 장기적 성장 기회가 있어야 합니다. 사실, 전년 대비 매출 성장률이 19%인 이 부문은 Amazon 사업에서 가장 빠르게 성장하는 부문이며 전자상거래 부문보다 훨씬 수익성이 높습니다.

 

해외 성장은 또 다른 큰 잠재적 성장 영역인데, Amazon.com은 주요 해외 시장 대부분에서 미국에서와 같은 지배적인 입지를 갖고 있지 않기 때문입니다.

 

어떤 버핏 주식이 당신에게 적합할까요?

두 주식 모두 현재 가치 평가에서 매력적으로 보이며, 둘 다 흥미로운 장기적 성장 기회를 가지고 있습니다. 둘 다 확실히 위험 요소가 있고, 저는 투자자들이 어느 쪽을 선택하든 잘못될 것이라고 생각하지 않지만, Capital One은 현재 가치 투자자의 꿈처럼 보이고, Amazon은 빠르게 증가하는 최종 수익성을 가진 성장 주식입니다.

https://www.fool.com/investing/2024/09/11/2-warren-buffett-stocks-that-are-screaming-buys-ri/